Dividends USA

🚀 Падение SpaceX на 11% после рекордной отчетности Акции SpaceX упали более чем на 11% на премаркете, несмотря на то, что компания превзошла все ожидания Уолл-стрит. • Выручка выросла на 92% г/г до $7,8 млрд (на $1 млрд выше прогноза). • Скорректированная EBITDA выросла на 191% до $3,5 млрд. • Маржинальность валовая — 55%, по EBITDA — 45%. • К декабрю компания выйдет на годовой темп выручки не менее $100 млрд. 🔴 Почему акции падают? Три главных фактора. - Навес предложения (Lock-up). Сейчас в свободном обращении (free float) находится менее 5% акций. К июню 2027 года этот объём вырастет до ~50%. Рынок заранее закладывает будущий сброс бумаг. - Колоссальные капзатраты. Прогноз CapEx на 2027 год составляет около $65 млрд — это на $17 млрд выше ожиданий аналитиков. - Рискованные ИИ-контракты. Выгодные, но расторжимые облачные контракты, чья долгосрочная устойчивость пока под большим вопросом.

📉 Apple рухнул на фоне рекордной выручки Акции Apple обвалились до $309,17 в предторговой сессии, откатившись от годового максимума в $344,57. Несмотря на превышение ожиданий по выручке за 3 квартал 2026 года, рынок шокировал слабый прогноз на 4 квартал. Прогноз роста выручки на 4 квартал всего 9–11% (~$113 млрд) против консенсуса Уолл-стрит в $115 млрд. Выручка сегмента Services ($30,74 млрд) и продажи в Большом Китае ($18,8 млрд) не дотянули до ожиданий аналитиков. Качество прибыли под вопросом, из $2,02 превышения по EPS целых $0,11 пришлись на разовый возврат таможенных платежей. ⚠️ Главные риски - Дефицит чипов и нехватка мощностей для передовых ИИ-чипов ограничивает поставки iPhone, Mac и iPad. - Рост стоимости памяти и негативное влияние валютных курсов. - Смена эпохи, это последний отчетный звонок Тима Кука перед передачей полномочий Джону Тернусу 1 сентября. Неопределенность на переходном периоде давит.

🧠 Meta догнала OpenAI. Гонка ИИ выходит на новый виток Александр Ван, глава ИИ-подразделения Meta, на внутреннем собрании заявил, что новая модель Watermelon вышла на уровень GPT-5.5 от OpenAI. Конкретные бенчмарки не раскрыли, но сам факт признания уже сигнал рынку. До этого Meta стабильно отставала. Muse Spark в апреле показала достойные результаты, но до лидеров не дотягивала. Миллиарды на чипы, дата-центры и хантинг специалистов не давали немедленного эффекта. Сейчас картина меняется. Цукерберг лично взялся за направление, Ван один из самых востребованных умов в индустрии и возглавил подразделение. И результат начал проявляться. Рынок оценивал Meta с дисконтом именно из-за отставания в ИИ-гонке. Если Watermelon действительно конкурентоспособна, это снимает один из ключевых рисков. Рекламная экосистема Meta крупнейшая в мире, и интеграция сильных ИИ-моделей напрямую влияет на монетизацию. OpenAI и Anthropic больше не единственные игроки за столом. Конкуренция обостряется, и Meta доказала, что способна сокращать отставание быстрее, чем ожидал рынок.

🌊 Открытие Ормуза не повод для ралли. Вроде Трамп почти договорился с Ираном, Ормузский пролив могут открыть, геополитический риск исчезнет. Но риски все еще высокие. Три причины, почему ралли облегчения будет слабым: 1️⃣ Нефть не упадет Даже при открытии пролива цены вряд ли вернутся к довоенным уровням. Для Европы и Азии — это сохранение негативного шока по торговому балансу и давления на инфляцию. 2️⃣ Ставки не снизят ЦБ крупных экономик уже закладывают высокие ставки до конца года. Снижение в 2026-м маловероятно. Без удешевления денег облигации и акции не взлетят. 3️⃣ Риск уже учтен Инвесторы не паниковали даже в пик конфликта. Аппетит к риску остался высоким, а значит, пространства для мощного отскока почти нет. Поэтому рынки уже все заложили. Настоящий рост теперь зависит не от геополитики, а от прибылей, особенно в технологических компаниях.

Республиканцы взялись за сделки Альтмана перед IPO OpenAI Комитет Палаты представителей по надзору (под контролем республиканцев) начал проверку возможных конфликтов интересов у гендиректора OpenAI Сэма Альтмана. Причиной являются его личные инвестиции в сторонние компании (Helion, Stoke Space) и партнерства с ними на фоне подготовки к IPO. Шесть генпрокуроров-республиканцев также попросили SEC проверить корпоративное управление OpenAI до размещения акций. Председатель совета директоров OpenAI Брет Тейлор уже встал на защиту Альтмана и заявил, что тот был откровенен и прозрачен. Скандал разворачивается на фоне иска Илона Маска против OpenAI из-за перехода от некоммерческой модели к коммерческой. 🏛 Расследование продолжается.

📡 Amazon близка к сделке с Globalstar. Прямая угроза Starlink 🙄 Amazon ведет переговоры на продвинутой стадии о приобретении спутникового оператора Globalstar Inc. Целью является усилить конкуренцию со Starlink от SpaceX. Amazon хочет развивать собственный бизнес низкоорбитальных спутников (проект Leo) У Apple Inc сейчас 20% доля в Globalstar. В 2024 году Apple инвестировала в компанию $1,5 млрд. Это значит, что Amazon придется вести переговоры напрямую с производителем iPhone. Акции Globalstar выросли на 273% за последние 12 месяцев. У Amazon на орбите ~180 спутников (против более 10 000 у SpaceX) Globalstar рассматривается как привлекательная цель для поглощения именно из-за потенциала конкуренции со Starlink Сделка, если она состоится, может резко изменить расклад сил на рынке спутникового интернета.

📉 UBS понижает прогнозы по S&P 500 на фоне роста цен на нефть Из-за эскалации конфликта на Ближнем Востоке и скачка цен на энергоносители банк UBS скорректировал свои целевые уровни для американского индекса. Цель на июнь 2026 года: 7 300 → 7 000 пунктов Цель на декабрь 2026 года: 7 700 → 7 500 пунктов Высокие цены на нефть ударят по энергоемким секторам и потребительским товарам длительного пользования. Это также отодвигает ожидаемое снижение ставок ФРС, теперь экономисты UBS ждут их только в сентябре и декабре. Базовый сценарий UBS Война на Ближнем Востоке завершится в ближайшие недели, поставки энергоносителей постепенно восстановятся (но инфраструктурные повреждения затянут процесс). Цены на нефть, вероятно, останутся повышенными некоторое время. Рейтинг американских акций Привлекательно. Как только негативный эффект от войны ослабнет, рынок поддержат солидный рост прибыли, «голубиный» фон от ФРС и внедрение ИИ.

Как Иранский кризис уронил акции 🔴 Март 2026 стал худшим месяцем для акций за последние годы. S&P 500, FTSE 100, DAX, они все упали на 5–10%. Все из-за Ормузского пролива. Этот узкий участок моря давал 20% мирового экспорта нефти. Каждый удар по инфраструктуре здесь мгновенно отражается на ценах и настроениях. Европа и Азия падают сильнее, чем США, поскольку их экономики сильнее зависимы от импорта энергоносителей.

Boeing получила крупный армейский контракт на 326 млн $ 🇺🇸 Компания заключила с Министерством обороны США контракт с фиксированной ценой на поставку шести модернизированных грузовых вертолетов CH-47F Block II. Производитель завод Boeing в Ридли-Парке (Пенсильвания) Срок исполнения до 31 августа 2031 г. Интересно, что процесс подачи заявок получил лишь одно предложение. Финансирование и места работ будут уточняться в рамках отдельных заказов.

SpaceX приобрела стартап xAI в крупнейшей сделке по слиянию в истории. Об этом сообщил сам Илон Маск в соцсети X. Стоимость сделки оценивается в $250 млрд для xAI и приближает общую оценку SpaceX к $1 трлн. Это превышает предыдущий рекорд — покупку Mannesmann компанией Vodafone за $203 млрд в 2000 году. Инвесторам xAI предложат обменять свои акции на бумаги SpaceX по установленному курсу. Сделка происходит на фоне подготовки SpaceX к публичному размещению акций, которое может оценить компанию более чем в $1,5 трлн. Для Маска это не первый опыт объединения своих компаний — ранее он уже интегрировал X в xAI, а в 2016 году использовал акции Tesla для покупки SolarCity.

SpaceX планирует IPO в июне и может стать крупнейшим в истории. Компания собирается привлечь до $50 млрд. Илон Маск предложил провести размещение в момент редкого сближения Юпитера и Венеры 8–9 июня, когда планеты окажутся на минимальном расстоянии за три года. Также в этом месяце, 28 июня, Маск отпразднует день рождения. Предполагаемая оценка компании — около 1,5 трлн $. На ключевые роли в сделке приглашены Bank of America, Goldman Sachs, JPMorgan Chase и Morgan Stanley. Текущий рекорд IPO принадлежит Saudi Aramco ($29 млрд в 2019 году).

🎬 BBC готовит крупную контентную сделку с YouTube Financial Times сообщает, что BBC готовит крупную контентную сделку с YouTube (Alphabet). Уже на следующей неделе может быть объявлено, что британский вещатель начнет создавать эксклюзивные шоу для молодежной аудитории с трансляцией и на своих цифровых платформах. BBC бросает вызов Netflix и Disney на их поле — короткому, мобильному контенту. YouTube получает доступ к легендарному контенту и усиливает позиции в борьбе за внимание Gen Z. Alphabet укрепляет монетизацию через премиум-партнерства в условиях роста рекламных ставок. Для инвесторов двойной сигнал: ✅ GOOGL получает новый драйвер роста в видео-сегменте, ✅ Традиционные медиа подтверждают, что выживать можно только через цифровые альянсы. Раньше BBC использовал YouTube как витрину. Теперь превращает его в боевой рубеж. Гонка за зрителем вступает в новую фазу.

Акции Tekmar Group после контракта на ветряную энергию💨 Акции Tekmar Group выросли на 11,6% в четверг после объявления о контракте на сумму свыше €8 млн с крупным клиентом в сфере проектирования, закупок и строительства. Соглашение предусматривает поставку системы защиты кабелей 10-го поколения и сопутствующего оборудования для британской морской ветроэлектростанции. Проект будет реализован с опорой на внутренний инженерный потенциал Tekmar. При условии принятия окончательного инвестиционного решения в начале 2026 года, поставки запланированы на конец 2027 года, а выручка распределена между финансовым годами. Компания подчеркнула, что ее технологии уже защищают две трети мировых мощностей морской ветроэнергетики. Генеральный директор Ричард Тернер отметил, что контракт укрепляет растущий портфель заказов, повышает загрузку ресурсов и обеспечивает долгосрочную видимость доходов. Это уже второй контракт такого масштаба за последнее время.

Сможет ли Netflix убедить регуляторов? ⚖️ Warner Bros. Discovery (WBD) согласилась продать свои кино- и стриминг-активы Netflix за $82,7 млрд — одно из крупнейших слияний в истории Голливуда. Но одобрение регуляторов под вопросом. На фоне сделки Paramount Skydance запустила другое предложение — $30 за акцию наличными ($108,4 млрд), которое WBD уже отвергла. У Netflix мало маневра, штраф за срыв сделки — $5,8 млрд. Стриминг-рынок перенасыщен: более 90% подписчиков HBO Max уже используют Netflix. Отток HBO Max — свыше 5–6%, что снижает вес «антимонопольных» рисков. Netflix нужны масштабы: аудитория уходит на YouTube, TikTok, Instagram. Платформа дает контенту охват: «Форс-мажоры», «Детство Шелдона» — яркие примеры. Цена привлекательна: тариф Netflix с рекламой — $7,99 vs $9,99 у HBO Max. Но есть препятствия: Штаты (Калифорния, Нью-Йорк, Грузия) могут потребовать гарантий по рабочим местам и налогам. Демократы называют сделку «антимонопольным кошмаром», Трамп — «слишком большой долей рынка». Сенатор Майк Ли предрекает жаркие слушания. Netflix стартует в проигрышной позиции — убедить регуляторов будет непросто. ⚠️

📈 +7% к акциям Victrex Британский производитель высокотехнологичных полимеров превысил прогнозы по прибыли и выручке: • Объём продаж — 4 164 т (+12% г/г, vs консенсус 4 060 т) • Выручка — £293 млн (vs £286 млн) • EBIT — £46,4 млн (vs £45,3 млн) • Чистый долг — £24,8 млн (лучше ожиданий) Но прогноз на 2026 г. выглядит завышенным — рост EBIT на 11% слишком оптимистичен.

Alibaba взлетели на анонсе Qwen AI, покорившего 10 миллионов пользователей Акции Alibaba (HK:9988) совершили резкий скачок после того, как обновленный ИИ-помощник Qwen произвел эффект разорвавшейся бомбы. Всего за неделю публичного бета-теста приложение установили более 10 миллионов раз, что вызвало шквал оптимизма у инвесторов. Чат-бот, способный по одному запросу создавать сложные отчеты и многостраничные презентации, уже окрестили самым мощным персональным ассистентом. Теперь он доступен на всех мобильных устройствах, а международный запуск не за горами. На волне ажиотажа гонконгские акции Alibaba подорожали на 6%, наглядно демонстрируя веру рынка в ее перспективы на арене генеративного ИИ.

xAI запустила Grok 4.1: эмоциональный интеллект и лидерство в рейтингах. Илон Маск анонсировал крупное обновление своей ИИ-модели. Grok 4.1, по заявлению xAI, обладает не только улучшенной логикой, но и богатым эмоциональным интеллектом. Что заявлено: ☑️Лидер в рейтинге: Возглавила LMArena Text Leaderboard, обойдя модели от Google, Anthropic и OpenAI. ☑️64,8% побед: С таким результатом она выигрывает в слепых тестах у предыдущей версии. ☑️Высокий EQ: Показала сильные результаты в тестах на эмоциональный интеллект (EQ-Bench) и творческое письмо. ☑️Меньше ошибок: Снижена частота «галлюцинаций» благодаря новой системе проверки ответов. Модель уже доступна для пользователей на Grok.com и в X.

📈 Распродажа 11.11 на Intelinvest.ru — отличная возможность сделать стратегическое вложение в будущее своих финансов! 🔥Только для самых быстрых: Подписка на Intelinvest со скидкой до 30%! Успейте воспользоваться этим предложением и получите ценные подарки. ✅ Перейти к скидкам - https://intelinvest.ru/app/#/black-friday

Разработчик ChatGPT, компания OpenAI, готовится к масштабному IPO в 2027 году. По информации Reuters, оценка компании в рамках размещения может достичь $1 трлн. Планы стартапа включают привлечение не менее $60 млрд, при этом заявка на листинг ожидается во второй половине 2026 года. Решение о выходе на биржу стало следующим шагом после заключения сделки с инвестором Microsoft, которая перевела OpenAI в коммерческий статус. Если размещение состоится, оно имеет все шансы стать рекордным в истории. Полученные средства направят на финансирование дорогостоящих проектов компании, включая разработку чипов и инфраструктуры для дата-центров, что является частью долгосрочной цели по созданию искусственного интеллекта уровня человека. 😳

Администрация Трампа намерена увеличить госдоли в стратегических секторах для противодействия Китаю Администрация Дональда Трампа планирует увеличить государственное участие в ключевых отраслях промышленности. Как заявил министр финансов Скотт Бессент, эта мера направлена на противодействие экспортной политике Китая и снижение зависимости американских компаний от китайских товаров. Поводом для таких шагов стали недавние ограничения Китая на экспорт редкоземельных металлов. Бессент подчеркнул, что это доказывает необходимость достижения США самодостаточности в критически важных минералах. Для этого, по его словам, будут установлены минимальные цены на редкоземельные металлы и потенциально создан их стратегический запас. Правительство уже приобрело доли в нескольких компаниях, включая горнодобывающие Trilogy Metals Inc и MP Materials Corp, а также производителя чипов Intel. В приоритете остаются семь стратегических отраслей, таких как чипы, металлы, минералы и фармацевтика. При этом Бессент исключил возможность покупки долей в оборонных подрядчиках, раскритиковав их за срывы поставок. Эти заявления прозвучали на фоне обострения торговой напряженности: Трамп раскритиковал новые ограничения Пекина и пригрозил ввести 100% тарифы на китайские товары.