The Future Is Now!

Прошло 1,5 месяца со старта моего большого путешествия по Латинской Америке. За это время я посетила 8 стран и почти достигла одной из своих больших целей — посетить 100 стран мира (не думала, что закрою ее в 27 лет). И пока Латинская Америка для меня — один из лучших континентов, на которых я была. Особенно сильное впечатление оставили остров Пасхи в Чили, Галапагосы в Эквадоре, Мачу-Пикчу в Перу, Сан-Педро-де-Атакама в Чили, Лагуна-Колорада и озеро Титикака в Боливии. В некоторых местах я буквально ловила себя на мысли: неужели все это действительно находится на нашей планете? Но, кажется, самое важное в этом путешествии происходит даже не снаружи. Из-за того, что я прохожу его одна, я оказалась в своеобразном коконе, сильно отличающемся от моей привычной жизни. И это начало постепенно меня вскрывать: показывать внутренние баги системы, привычные ограничения и паттерны, из-за которых, как я сейчас понимаю, мне сложно двигаться дальше и расти быстрее. Много анализирую, начинаю понемногу корректировать свои реакции и поведение. Одновременно начала вырисовываться гораздо более четкая картина: кто я, куда иду, чего на самом деле хочу и чего хочу достичь. Очень полезная практика, скажу вам. Поэтому думаю, что из этого путешествия я вернусь уже другим человеком — и войду в новый спринт своего проекта и собственного развития с совершенно другим состоянием. Уже наметила себе планы по шахматам (кстати, у вас хороший преподаватель?), английскому и еще нескольким направлениям, которые давно откладывала. Ну а пока впереди еще почти месяц активных путешествий. Если честно, уже начинает появляться перенасыщение, сложно продолжать: слишком много стран, впечатлений, перелетов и новых мест за короткий срок. Но цель есть цель. Я очень долго к ней шла — и сейчас осталось совсем немного.

У самых крупных американских технологических компаний сейчас наблюдается парадокс: они начинают тратить больше, чем зарабатывать. По итогам отчетов за Q2 свободный денежный поток почти у всех техкомпаний резко сократился, а у части уже ушел в отрицательную зону. И если вы думаете, что, увидев минусы на счетах, компании начнут останавливать строительство дата-центров, — то вы ошибаетесь. Они планируют практически удваивать капитальные затраты ежегодно: в 2025 году потратили около $450 млрд, в 2026-м планируют уже $900 млрд, а в 2027-м — около $1,4 трлн, причем все больше за счет новых займов. Дело в том, что в эпоху ИИ, вкладывая больше денег в инфраструктуру, компании не начинают пропорционально больше зарабатывать. Каждый новый запрос к ИИ стоит денег: электричество, амортизация оборудования, вода, охлаждение и т.д. Поэтому бизнес-модель эпохи интернет-компаний — создай софт, бери деньги за подписку и масштабируй его практически бесконечно и бесплатно — постепенно перестает работать. НО эта гонка за инфраструктуру обусловлена не столько целью получить больше прибыли сегодня, как это было важно при капитализме, сколько борьбой за совершенно другой актив. Мы уже не раз говорили, что основа нового мира — это вовсе не только деньги. Маск в последнем интервью подтвердил эту мысль. На первый план выходят доступ, информация, данные, энергия, вычислительные мощности и контроль. Поэтому для больших компаний сейчас важно собрать всю доступную ликвидность с рынка и превратить ее в инфраструктуру. Причем значительная часть этой инфраструктуры в ближайшее время может вообще не быть востребована. Но задача и не в том, чтобы она окупилась завтра. Задача — создать задел на будущее, занять как можно большую долю рынка и контролировать инфраструктуру, через которую потом будут проходить остальные компании, данные и пользователи. И эта доля может еще сильнее вырасти, когда придет большой кризис конца 2020-х — 2030-х. Крупные компании смогут за бесценок скупить более мелкие, которым выжить не удалось, тем самым отсечь их от игры в будущем, а высокая инфляция одновременно будет обесценивать их долг (то есть сегодня они занимают огромные суммы и строят на них реальную инфраструктуру, а через несколько лет фактически получают этот объем активов за меньший объем реальных денег). Даже стартапы, которым крупные компании сегодня выдают гранты или GPU, во-первых, подсаживаются на их экосистему, а во-вторых, нередко отдают им долю или часть будущей выручки в обмен на доступ к вычислительным мощностям. То есть сейчас идет не просто строительство дата-центров, идет концентрация инфраструктуры, данных, компаний и контроля вокруг нескольких крупнейших игроков, по факту превращая их из интернет-компаний в тяжелые инфраструктурные компании, которые продают или предоставляют доступ к вычислительным мощностям. А следующим актом после вложений в инфраструктуру станут вложения уже в перестройку процессов, данных, сотрудников и организационной структуры компаний под ИИ, которую, думаю, они тоже постараются контролировать. И эта перестройка постепенно отсечет от игры в будущее уже многих людей, которые адаптироваться к новой системе не смогут, останутся в прекариате и будут обслуживать растущую гиг-экономику.

Главный навык будущего — это не умение пользоваться ChatGPT, ведь скоро это будет уметь каждый. Ценными будут люди, которые понимают что нужно сделать, как разбить сложную задачу на части, какие ИИ-инструменты подключить и как собрать все в работающую систему. Например, раньше для большого исследования могли понадобиться 20 аналитиков, программистов и исследователей. Теперь значительную часть их работы может сделать ИИ, а человеку остается придумать архитектуру, поставить правильные задачи, проверить результат и принять решения. Отсюда и второй вывод: обычной интеллектуальной работы для людей будет становиться меньше. Особенно там, где человек просто собирает информацию, анализирует данные, пишет тексты, делает отчеты или выполняет четко поставленные задачи. То есть разделение примерно такое: «Мне сказали, что делать → я сделал» — все легче автоматизировать. «Я понимаю проблему → придумал, как ее решить → построил систему из людей и ИИ» — становится намного ценнее.

Люди по-разному реагируют на информацию, которая заставляет задуматься и напрягает их, поэтому многие предпочитают жить в вакууме: не читать новости, лишний раз не думать о том, как общество будет развиваться дальше, ведь их же изменения не коснуться. А некоторые тревожатся, нервничают — но кроме этих деструктивных мыслей дальше к делу не переходят, сливая всю энергию туда: не ищут возможности в новом, не изучают это новое. На самом деле, если вы сядете и оцените мысли и чувства в своей голове, то сразу придете к выводу, почему у вас такой уровень жизни, карьеры, бизнеса. Будьте максимально честны с собой! Мозгу проще думать, что то, как сейчас, будет всегда и что все вернется на прежние рельсы. Спойлер: нет, не вернется! Никакого V-образного восстановления экономики, никакого развитого среднего класса, никакого «работаю мало — получаю много» больше не будет. Мы входим во время супервысокой турбулентности. Впереди нас ждет супермегабольшой мировой кризис, изменение парадигмы работы, мышления, основ общества (это уже происходит). И многие, к сожалению, в этом новом мире будут неактуальны и не нужны. И я вас призываю тоже меняться вместе с происходящим. Не нужно держаться за объективно умирающий бизнес, профессию. Наметьте себе план изменений и постепенно двигайтесь в новом направлении. В этом канале много информации, которая поможет вам в этом разобраться. Ну а если вам близок мой подход и вы хотите начать меняться вместе со мной, то я напоминаю, что вы можете приобрести лекции (карьера и бизнес будущего, регионы и релокация, инвестиции и рынки, личная стратегия) или цикл лекций в записи (ссылка). Каждая лекция — это 3–5 часов качественного материала, где подробно разбирается заявленная тема. Изучая их, вы постепенно меняете свое мышление и мировосприятие

Как дефицит энергии и еды запустит переход в посткапитализм Чтобы случился энергетический переход (необходимый для посткапитализма), необходим энергетический кризис. О том, почему он может начаться уже осенью 2026 года, я писала в двух предыдущих постах: пост 1 и пост 2. И пока все поразительно идет по плану. 1️⃣ Почти все ключевые маршруты, через которые Европа и Азия получают нефть и газ, одновременно оказались под давлением. Ормуз фактически закрыт, Баб-эль-Мандеб блокируют хуситы, страховщики отзывают покрытие, а танкеры вынуждены идти в обход Африки. По сути, мир перестает быть единой логистической системой и распадается на макрозоны. Каждый регион будет вынужден производить больше самостоятельно, уже не обращая внимание, что это дороже, потому что привозное завтра может просто не доехать => цены по всему миру продолжат свой рост. Страны, у которых нет собственных источников энергии, как у ЕС, оказываются в сверхзависимом положении. Дорогая энергия создает огромное давление на экономику: европейские производства теряют рентабельность и постепенно переносятся в другие регионы. В результате ЕС выдавливается из ядра мировой капиталистической системы и превращается в зависимого потребителя чужих ресурсов и технологий. 2️⃣ Но дефицит нефти возникает не только из-за блокировок. Годы недоинвестирования в добычу (потому что цена нефти была очень дешевая) уже подготовили рынок к нехватке предложения. Новых месторождений мало, а спрос на энергию продолжает расти. Еще добавляем сюда фактор падения запасов в США к сентябрю, что сделает рост цен на нефть неизбежным => вклад во 2-ую инфляционную волну 2027 года. И здесь важно понять главное: энергетический кризис не мешает переходу к новой энергетике, а, наоборот, ускоряет его. Пока нефть дешевая и доступная, новые источники энергии выглядят как необязательная «зеленая мечта». Но когда старая энергетика становится слишком дорогой и ненадежной, переход на новые виды энергии превращается в экономическую неизбежность. Крупные игроки смогут дешево скупать конкурентов и формировать новый энергетический рынок под себя. Именно поэтому техгиганты уже сейчас вкладывают огромные деньги в энергию, дата-центры и инфраструктуру, даже если эти инвестиции не окупятся. Им важна не текущая прибыль, а контроль над некопируемыми активами общества будущего. 3️⃣ Одновременно к геополитике подключается климат. Эль-Ниньо нагревает поверхность Тихого океана и перестраивает погоду по всей планете: в одних регионах начинаются засухи, в других — ливни и наводнения. Цепочка простая: перегретый океан → нарушение дождей → снижение урожая → рост цен на рис, пшеницу, сахар и кофе. Энергетика и продовольствие связаны напрямую. Дорогое топливо означает дорогие удобрения, перевозки и работу сельскохозяйственной техники. В какой-то момент урожай становится слишком дорого выращивать, собирать и доставлять. Так энергетический кризис превращается в продовольственный, дальше начинается политика. Когда люди живут на грани бедности, рост цен на еду становится спусковым крючком для протестов, революций, падения правительств и новых волн миграции. Именно рост цен на продовольствие стал одним из факторов Арабской весны. Сейчас этот фактор будет прежде всего усиливать миграционное давление на ЕС. Первый стресс-тест система получила уже на этой неделе: около 50 тысяч человек, преимущественно из Марокко, за сутки пересекли границу испанской Сеуты. В итоге дефицит топлива и продовольствия запустит цепную реакцию, которая сама по себе способна обрушить экономику и вызвать мощный мировой кризис. После полномасштабного кризиса конца 2020-х — начала 2030-х мир выйдет уже в совершенно другую систему. Пока я ставлю на 2028–2029 годы, но тайминг будем уточнять по мере развития событий. На другой стороне этого перехода нас, вероятнее всего, ждут новый энергетический уклад, уничтоженный инфляцией и кризисом средний класс, гегемония технологических корпораций, попытка установить тотальный контроль над людьми — и другие посткапиталистические ништяки. А мы готовимся и учимся видеть возможности для себя в происходящем.

SpaceX — инновационная компания или аутсайдер? Выход компании Илона Маска на биржу ознаменовался крупнейшим объемом привлеченных инвестиций — около 75 млрд долларов. Но, как и ожидалось (писала об этом в предыдущем посте), цена акций повела себя в лучших традициях крипторынка, е зря у Маска есть опыт запуска и продвижения крупнейшего мемкоина Dogecoin: сначала акции взлетели выше 200 долларов, но уже через несколько недель опустились ниже цены размещения. Понятно, что Маск не дурак и прекрасно понимал, что так, скорее всего, и произойдет — как минимум потому, что в структуру размещения были заложены регулярные разлоки акций. Немного ликбеза: важно понимать, что никто из лидеров таких огромных компаний не является автономным. Все они так или иначе активно взаимодействуют с государством и элитарными группами. Поэтому предполагать, что Маск — одиночный гений, который самостоятельно двигает мир инноваций вперед, было бы глупо. Он представляет интересы определенного элитарного слоя и государственного аппарата. Да, конечно, его идеи суперинновационные и во многом опережают время — этого у него не отнять. Но придумать и реализовать инновационную идею, а затем обеспечить устойчивый долгосрочный рост и закрепиться в качестве лидера рынка — далеко не одно и то же. Tesla и PayPal, среди сооснователей которого фигурирует еще один гений черной магии — Питер Тиль, во многом определили свое время: интернет-платежи, электромобили. Но вот полноценно закрепиться в качестве безусловных лидеров не смогли. Так какие же мотивы и цели могли стоять за таким размещением? 1️⃣ Первая цель уже обозначалась в предыдущем посте — сбор огромного пласта ликвидности с рынка. 2️⃣ Вторая мысль пришла мне во время написания статьи о технологических компаниях: возможно, это просто попытка реализовать новую космическую программу национального масштаба, на которую у американского государства попросту нет денег (фокуса). Освоение космоса требует сотен миллиардов долларов, в то время как бюджет NASA десятилетиями сокращался. При этом космос имеет стратегическое значение: спутники, связь, военная разведка, а тут еще и Китай наступает на пятки. Как решить эту задачу, не увеличивая государственные расходы еще сильнее? Решение может показаться простым: не строить всю эту инфраструктуру за государственный счет, а передать ее создание частным компаниям — SpaceX и Blue Origin. SpaceX привлекает деньги инвесторов, строит ракеты и инфраструктуру. Государство платит за конкретные запуски и заключает контракты, но не финансирует все строительство напрямую из бюджета. Таким образом, государство получает необходимую космическую инфраструктуру, практически не оплачивая ее создание из бюджета. Согласитесь, очень умно. SpaceX, в свою очередь, получает государственные контракты, стратегический статус и дешевое финансирование. А судьба акций компании и цена, которая укатилась ниже уровня IPO, просто отходят на второй план. Илон Маск шутливо пишет в X: «Я больше не триллионер», прекрасно понимая, что это лишь очередная стратегия. Именно так выглядит сращивание бизнеса и государства в новой экономике — в эпоху корпоративного неофеодализма (пост). Учитесь смотреть на новости не только через то, что вам говорят, но и через вопросы: кому происходящее может быть выгодно, чьи интересы оно отражает и кто в действительности за этим стоит. В этом и заключается навык системного мышления — видеть не отдельные события, а связи между ними, понимать логику происходящего и превращать изменения в собственные возможности.

Китайское ИИ-чудо Сегодня я хочу показать, как Китай превращает искусственный интеллект в инструмент мягкой силы — и почему бесплатные китайские модели могут оказаться не просто альтернативой американским, а способом незаметно формировать картину мира миллионов людей. Именно поэтому руководители американских ИИ-компаний уже бьют тревогу из-за стремительного прогресса Китая. (с) WSJ Дело не только в том, что китайские модели быстро догоняют американские по качеству. Китай предлагает миру принципиально другой способ распространения ИИ — open source. Начнем с ликбеза: чтобы пользоваться искусственным интеллектом, нужны две составляющие: обученная модель и вычислительные мощности. Если упростить, модель ИИ — это своего рода призма восприятия реальности, почти как система человеческих убеждений. А вычислительные мощности и энергия — двигатель, который запускает ее работу. Американские компании в основном предлагают закрытые платные модели: ChatGPT, Claude, Gemini и другие. Пользователь платит за подписку, получая доступ к модели и определенному объему вычислений (кредитов, лимитов). Американские компании практически не могут действовать иначе: они финансируются частным капиталом, несут огромные расходы на инфраструктуру и должны обеспечивать возврат инвестиций. Китай предлагает другой подход. Многие китайские модели распространяются с открытыми моделями: их можно скачать, развернуть на собственных серверах или подключить к арендованным вычислительным мощностям. В таком случае, даже если доступ к платформе будет заблокирован, скачанная модель продолжит работать. И это вполне соответствует китайской стратегии: быстро перенимать передовые технологические решения, адаптировать их и предлагать более дешевые и доступные аналоги. Не обязательно первым изобрести технологию — иногда важнее быстрее ее масштабировать и сделать доступной массовому пользователю. И со временем преимущество такого подхода может только усиливаться: американские ИИ-модели, скорее всего, будут дорожать, поскольку Big Tech необходимо окупать колоссальные расходы на дата-центры, чипы, энергетику и обучение новых моделей. На этом фоне все больше людей и компаний могут начать выбирать бесплатные или более дешевые китайские альтернативы. Казалось бы, что в этом плохого? Пользователь получает мощный и дешевый инструмент. Но модель — это не только технология. Это еще и определенный способ интерпретации мира. Любая ИИ-модель отражает данные, ограничения, ценности и политическую среду, в которой она создавалась. Пользуясь китайской моделью, человек будет незаметно перенимать и китайский образ мысли: что считать нормой, какие вопросы задавать и какие ответы принимать. Прямая пропаганда здесь даже не нужна — гораздо эффективнее постепенно формировать картину мира пользователя. Чтобы обладать властью в посткапиталистическом мире, необходимо контролировать главный фактор производства — информацию и знания. Но нужен и физический фундамент: чипы, дата-центры, электричество и сырье. Именно поэтому Китаю так важен доступ к российским энергетическим и природным ресурсам. По мере ослабления российской экономики его переговорная позиция будет становиться сильнее (об этом говорили в посте). Даже если сегодня кажется, что Китай где-то проигрывает или медлит, например остается зависимым от зарубежных передовых чипов, это еще не означает стратегического поражения. Иногда для победы не нужно лидировать на каждом отрезке дистанции. Можно позволить сопернику потратить огромные ресурсы на создание рынка, а затем выйти с более дешевой и доступной альтернативой — и обогнать его на финише. P. S. Я не утверждаю, что у Китая нет внутренних проблем. Однако стратегия распространения китайских ИИ-моделей кажется мне одной из самых интересных и недооцененных тенденций настоящего

Мир входит в новый энергетический кризис Недавно я уже писала пост с громким заголовком о сентябрьском энергетическом кризисе. Именно этот тезис как главный вошел в наши идеи для инвестирования, которые уже неплохо начали отрабатывать (тут и лонг по нефти, и акции удобрений и агро, и акции компаний СПГ). Так вот, ситуация не то что продолжила развиваться по нашему плану - она пошла с опережением: 1️⃣ засуха в Европе уничтожает будущий урожай (Еврокомиссия уже режет прогнозы, по пшенице минус 6% — и это без учета июльской жары), порты Украины заблокированы, а морем идет 80% украинского экспорта, зерно для Украины — это большие экспортные доходы + продовольствие для Европы 2️⃣ уничтожаются НПЗ в РФ (если что, РФ дает миру около 11% всего дизеля — и в июле уже запретила его экспорт). Европейский дизель улетел на многолетние максимумы 3️⃣ усилился риск и на Ближнем Востоке: есть риск полного перекрытия не только Ормуза теперь, но и Баб-эль-Мандеба йеменскими хуситами — 20 июля они уже объявили морскую блокаду Саудовской Аравии. Страховщики резко подняли тарифы, а страховка всегда реагирует раньше заголовков 4️⃣ запасы США стремительно истощаются — стратегический резерв усох с 413 до 349 млн баррелей с начала года. То есть с началом отопительного сезона в Европе США уже физически не смогут помочь так, как делали это с марта Все эти факторы сводятся буквально в одной точке и приводят нас к основному выводу: осенью нас ждет начало сильной инфляционной волны на фоне подорожания топлива и продовольствия + его сильный дефицит, от которого страдают нижние слои населения (массовый голод в бедных странах Африки обеспечен). На самом деле все это подорожание топлива не только разгоняет инфляцию по всему миру (привыкаем к высокой инфляции - она с нами надолго, вторая инфляционная волна впереди), но еще и ускоряет энергетическую революцию. Это уже происходило, например, на фоне нефтяного эмбарго ОПЕК 1973 года, когда цена на нефть резко подлетела (США нужно было чем-то закрепить доллар после отмены золотого стандарта в 1971-м - об этом процессе писала здесь), и производители вынуждены были внедрять протоколы эффективности / создавать энергосберегающие двигатели. Смотрите, как получается: один из основных активов посткапитализма - это энергия, и именно электроэнергия. Ее нужно много для обеспечения работы ИИ + возрастающих потребностей людей (электромобили, роботы и тп). Текущие ресурсы и используемые источники этой энергии не справляются с требуемым масштабом => нужно ускорять внедрение новых, более совершенных источников + осуществлять контроль над ними (об этом в следующих постах). Например, атомная энергия, малые атомные реакторы, СПГ, накопители возобновляемой энергии, геотермальная энергетика и даже солнечные электростанции и дата-центры в космосе. В посткапитализме энергосистема станет более децентрализованной: источники генерации будут размещаться рядом с конкретными дата-центрами и напрямую обеспечивать их энергией. В последней статье нашего нового сообщества мы подробно написали о процессе энергоперехода и о том, сколько он займет. Статья большая, но она позволит вам очень подробно разобраться в том, что происходит и во что можно инвестировать. https://teletype.in/@thefutureisnow_club/argopkjSCIB Приятного чтения!