여의도에서 살아남기

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샌디스크 CEO: CFO: 회사 전체 계약 기간 동안 8개 고객사로부터 총 939억 달러의 계약 가치를 확보할 것으로 예상하며, 초과 현금은 주주들에게 100% 환원할 계획이라고 밝힘.

Sandisk Investor Day에서 발췌한 장표 - 2030년 AI DC용 NAND 출하량이 1.2제타바이트에 이를 것으로 추정되며, 이 중 35%가 KV Cache✍️

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📌 피델릭스(시가총액 : 1,782억) 📁 반기보고서 (2026.06) 2026.08.12 07:40 잠정실적 : N 매출액 : 334억 영업익 : 96억 순이익 : 95억 * 최근 실적 (기간/ 매출/ 영업익/ 순익) 2026.2Q 334억/ 96억/ 95억 2026.1Q 215억/ 43억/ 53억 2025.4Q 182억/ 10억/ 13억 2025.3Q 125억/ -9억/ -6억 2025.2Q 119억/ -16억/ -29억 - 최근 5개분기 최대 영업익 공시링크 : https://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20260812000003 회사정보 : https://finance.naver.com/item/main.naver?code=032580

블라인드 찌라시) 삼닉 재무팀에게 들은 주주환원 썰 삼전 - 8월 중 발표 예정 - 역대급 규모 맞음 올해만 100조 규모 (미정) - 배당 위주 하닉 - 8.21 혹은 28 주주환원 정책 발표 예정 - 규모는 올해부터 내년까지 100조 규모 (미정) - 배당 6 : 자사주 소각 3 : 자사주 매입(성과급) 1 - 주주환원 목적은 두가지 1. 회장 이혼 재산분할 캐시 확보 2. 솔리다임 상장을 위한 당근 - 솔리다임 상장은 주가 좋을 때 그냥 하려고 했는데 꼴아박으면서 여론이 너무 안좋아짐 - 회장이 주식 매입하고 들고 있으라고 언플 하는 것도 계획보다 너무 빠져서 - 기왕 하는거 삼전보다 스포트라이트 받고 싶어하는 것도 있음 * 주주환원 내용만 추렸습니다. 🔗 link

[신한투자증권 혁신성장팀, 반도체] 반도체 장비부품(비중확대) - 반도체 중소형주, 타이밍이 됐다 ▶️ 반도체 중소형주, 지금부터 주목 필요 - 시가총액 1조원 미만의 후공정 및 스페셜티 장비, 레거시 메모리, 공정 부품주는 전공정 장비주 대비 주가 회복이 더뎌 업사이드 측면에서 위험 대비 보상이 우수하다는 판단 - 빅테크 CapEx 확장 기조가 2027년까지 유지되는 가운데, 국내 메모리사는 본격적인 CapEx 구간에 진입하며 타이트한 수급 숙제 해결 중 - 레거시 메모리(DDR4/LPDDR4)의 구조적 강세 지속과 CXMT 증설 물량에 대한 시장의 우려는 과도한 수준 - 대형 IDM의 투자 사이클 속 전공정에서 후공정, 부품 등 온기 확산 확인 - CoWoS 패키징 병목으로 인한 OSAT 외주화로 글로벌 OSAT의 설비투자가 전년 대비 대폭 증가 ▶️ Top Picks 1) 첨단 패키징과 기판 검사: 인텍플러스, 기가비스 2) HBM 메모리 수율 개선: 예스티, 뉴파워프라즈마, GST, 펨트론 3) 차세대 메모리 테스트: 네오셈, 엑시콘, 오킨스전자, 싸이맥스 4) 레거시 메모리: 제주반도체, 피델릭스 ※ 원문 확인: https://file.shinhansec.com/filedoc/research/rsh_202608110021001.pdf 위 내용은 2026년 8월 11일 8시 20분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.

[미래에셋증권 장다현] 글로벌 AI 인프라 (비중확대/신규) : AI도 결국 연결빨 *보고서 링크: https://han.gl/3q7Pw AI 데이터센터는 GPU만으로 완성되지 않습니다. 수천 개의 가속기를 하나의 시스템처럼 묶으려면 NIC, 스위치, AEC, 광모듈이 필요합니다. 네트워크는 원가 비중은 작지만, 병목이 생기면 가장 비싼 GPU의 가동률을 떨어뜨립니다. AI도 결국 연결이 중요한 이유입니다. 이번 보고서에서는 Big 5의 공시 CapEx가 놓치는 투자까지 포착하기 위해 캠퍼스 106곳과 클라우드 리전 121곳을 추적했습니다. 그 결과 IT 전력은 2025~2028년 3.1배, 주요 네트워크 기업의 AI 매출은 5.9배 증가할 전망입니다. 2027년은 ‘AI도 결국 연결빨’이라는 투자 논리가 실적으로 증명될 해입니다. 가속기 출하(Q), 네트워크 탑재액(P), 2026년 수주의 매출 전환(Timing), 이더넷과 광 비중 확대(Mix)가 동시에 맞물리기 때문입니다. 네트워크 대표주의 12MF P/E가 이미 17.3배에서 35.6배로 상승한 만큼, 이제 관건은 멀티플보다 이익을 통한 증명입니다. ■ CapEx보다 IT 전력을 봐야 하는 이유 - Big 5의 2026년 CapEx는 7,900억 달러지만, 8,200억 달러의 미개시 리스와 외부 컴퓨팅 구매 등은 반영되지 않아 실제 투자 규모를 과소평가 - 캠퍼스 106곳과 클라우드 리전 121곳을 추적한 결과, AI와 하이퍼스케일 데이터센터 IT 전력은 25.3GW → 77.6GW로 증가 - 1GW당 네트워크 투자액 50억 달러 적용 시 신규 수요는 약 2,620억 달러. 상용 네트워크 시장도 2028년 1,874억 달러로 확대 예상 ■ Q: ASIC이 여는 두 번째 수요축 - AI 가속기 출하량 2025년 920만 대 → 2028년 2,410만 대. 증가분의 68%를 커스텀 ASIC이 차지할 전망 - 엔비디아 외 가속기와 개방형 규격 확대로 이더넷 비중은 2023년 20% 미만에서 2026년 70%까지 상승 예상 ■ P: 고속화가 가속기당 탑재액을 높인다 - 시스템이 8-GPU 서버에서 72-GPU 랙으로 커지면서 가속기당 대역폭과 연결 부품 수 증가 - 800G와 1.6T 전환으로 상용 업체의 가속기당 네트워크 탑재액은 5,288달러 → 9,190달러로 74% 상승 전망 ■ Timing: 2026년 수주가 2027년 매출로 전환 - 네트워크 장비 매출은 고객 CapEx를 약 1년 후행. 아리스타 RPO 84억 달러와 선구매약정 97억 달러, 시스코 AI 수주 90억 달러로 실적 가시성 확보 - FY27 매출 성장률은 아리스타 56%, 시스코 21%, 크레도 106% 전망 ■ Mix: 클러스터가 커질수록 광 비중 상승 - 랙 내부와 인접 구간은 구리와 AEC, 랙 간과 건물 간 장거리 연결은 광이 담당. 클러스터가 커질수록 광 포트 수 증가 - 랙당 광 투입액은 H100 대비 Vera Rubin에서 19.3배 증가. 2028년 광 트랜시버와 DSP는 상용 네트워크 시장의 44%를 차지할 전망 ■ 커버리지 기업 - 아리스타 네트웍스(매수, TP 330달러) - 시스코 시스템즈(매수, TP 170달러) - 크레도 테크놀로지(매수, TP 380달러) - 노키아(Not Rated) - 시에나(Not Rated) 감사합니다.

#농구천재 님 몇 개의 그래프들 - 화장품 수출, 미국/유럽 (Feat. 파마리서치) https://m.blog.naver.com/tosoha1/224374131775

[삼성 이영진] 글로벌 SW 기업 2Q26 실적 일정(현지시간) (E)은 잠정 일정으로 향후 변동 가능 ■ 8월 2주 차 코어위브(CRWV) - 8/11 네비우스(NBIS) - 8/12(개장 전) 텐센트(700 HK) - 8/12 ■ 8월 3주 차 바이두(9888 HK) - 8/18 알리바바(9988 HK) - 8/20 ■ 8월 4주 차 세일즈포스(CRM) - 8/26 크라우드 스트라이크(CRWD) - 8/26 워크데이(WDAY) - 8/27 ■ 9월 1주 차 팔로알토 네트웍스(PANW) - 9/1 몽고DB(MDB) - 9/1 스노우플레이크(SNOW) - 9/2 지스케일러(ZS) - 9/3 ■ 9월 2주 차 오라클(ORCL) - 9/8(E) 어도비(ADBE) - 9/10 감사합니다. https://t.me/Samsung_Global_AI_SW

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J.P. Morgan, SK하이닉스의 분기별 DRAM 매출, 영업이익, 영업이익률 추이 및 향후 전망 JP모건, SK하이닉스 DRAM 부문의 분기 매출과 영업이익이 과거 기록을 대폭 경신하며 가파르게 성장할 것 특히 영업이익률(OPM)이 장기간 견조한 수준을 유지할 것으로 전망

DRAM ETF의 공매도 비중이 30% 안팎까지 치솟았습니다. 반도체 업종에 하락 베팅이 과도하게 몰린 만큼, 분위기가 돌아설 경우 숏커버가 강하게 유입될 수 있습니다. $DRAM

어제 북방희토 반등조짐보인다고 했더니 바로 급등 [희토류 영구 자석 부문 급등, 중국 희토류 한계 경지] 희토류 영구 자석 부문이 급등하며 중국 희토류가 일일 한계에 도달했습니다. 중커 마그틱, 팡방 Co., 지울링 테크놀로지는 10% 이상 상승했으며, 유옌 신소재, 중시 비탄, 성허 리소스, 북부 희토류, 벤랑 신소재도 뒤따랐습

[키움 혁신성장리서치/스몰캡 김학준] ▶️ 마키나락스 (477850) : 마키극락스, 피지컬 AI 전환의 선두에 서다 ◎ 제조업 특화 피지컬 AI 솔루션 기업 - 동사는 제조업 공장 환경에 특화된 피지컬 AI 솔루션 기업 - 제조업 환경은 극도의 보안을 요구, 동사는 해당 필요를 충족시킬 수 있는 자체 GPU 기반의 폐쇄망 AI 솔루션을 제공 - 동사는 제조업 현장에서 꾸준한 실증을 거치며 국방과학연구소, 합참, AMAT, 현대차 등 강력한 레퍼런스 확보 - 동사의 주요 제품인 AI OS ‘Runway’는 폐쇄망 특화 AI 운영체제로 AI 모델의 재학습, 배포, 운영을 자동화 ◎ 반복 매출 기반의 Runway로 수익성 제고 - 동사의 매출은 크게 두 가지 구조로 발생. 1) AI OS (Runway): Runway는 GPU 시트, 노드 수를 기반으로 라이선스 계약을 체결해 판매 - Runway 매출은 소수 인력을 파견해 완성된 제품을 설치하는 구조이며 설치 후 유지보수 매출, 후속 계약 매출 등 반복 매출이 꾸준히 발생 - 2) AI 솔루션 (AI 컨설팅): AI 솔루션의 경우 동사가 고객사의 의뢰를 받아 커스텀 모델 개발, AI 컨설팅을 수행한 후 개발비를 수취 ◎ K-팔란티어: 국방 AI로 점프-업 - 동사는 현재 국방 AI 프로젝트 향으로 Runway를 납품 중이며 해당 물량이 하반기를 기점으로 빠르게 확대될 것으로 기대 - 국방 매출의 경우 영구 라이선스 판매 위주의 볼륨 확대가 가능한 시장이기에 동사의 매출 성장은 하반기로 갈수록 가속화 - Runway 판매 비중이 증가함에 따라 26년 매출액 232억원(YoY+102%), 영업손실 -5억원으로 적자 폭이 크게 감소 - 견조한 수주가 발생 중인 민간 기업향 매출까지 고려할 때 동사의 27년 실적을 매출액 434억원(YoY+87%), 영업이익 128억원(흑전, 영업이익률 28%)으로 전망 ▶️ 리포트: https://bbn.kiwoom.com/rfCR12294 *컴플라이언스 검필