Артем Бендак | Финансовый стратег, трейдер

Сбер немного улучшил прогноз по бюджету РФ — но для рубля важнее другое. Дефицит бюджета на 2026 год теперь ожидается на уровне 7 трлн руб. вместо 7,5 трлн. Позитивно, но не это главное. Куда интереснее ожидание Сбера по новой цене отсечения бюджетного правила — $50 за баррель нефти. Если нефть останется в диапазоне $70–90, большая часть дополнительных нефтяных доходов будет уходить не напрямую в поддержку рубля, а стерилизоваться через покупки валюты и золота. То есть высокая нефть уже не обязательно означает очень крепкий рубль. Чем выше нефть относительно $50, тем больше валюты потенциально сможет покупать Минфин, и тем слабее будет эффект дорогой нефти на укрепление RUB. Поэтому при нефти $70–90 я бы скорее ждал сохранения USD/RUB в широком диапазоне 85–95, чем возвращения доллара к 70–75. По факту, это стимулирующая ДКП, покупка активов - это всегда хорошо для экономики и фондового рынка. Пока все по плану, что с 2027г возможно с конца года фондовый рынок нас будет радовать даже на фоне "все пропало" и истерики масс.

Рекордные шорты в Nasdaq. Будет ли обвал в США перед выборами? 📹 https://www.youtube.com/watch?v=Tp4q4U6Cm5g

ВСЕ В ШОРТ NASDAQ: «Спасибо за топливо» 😁 Управляющие набрали огромный совокупный шорт по Nasdaq. Посмотрел, чем заканчивались сопоставимые экстремумы позиционирования с 2010 года. 📈 Через 1 месяц Nasdaq был выше в 67% случаев. Медианный результат: +2,1%. 📈 Через 2 месяца — выше уже в 78% случаев. Медианный результат: +2,8%. То есть рынок исторически довольно часто реагировал примерно так: — Все готовы к падению? — Отлично. Теперь растем. Особенно забавно выглядит ситуация сейчас: шорт огромный, а Nasdaq пока упорно отказывается падать. А большой шорт на рынке, который не падает — иногда печально заканчивается для шортистов и становится потенциальным топливом для шорт-сквиза. 👉🏻 Но есть нюанс В 2022 году шортисты оказались абсолютно правы: после экстремума Nasdaq за месяц улетел примерно на −15,6%, а за два месяца — на −16,8%. 🍿 В общем, лодка битком забита, ставки сделаны в Nasdaq, и скоро мы увидим эвакуацию с огромной амплитудой. Логика, я думаю, тут понятна — если мочить рынки, то до выборов в США, после уже не выйдет, там почти на законодательном уровне крисмас ралли зарезервировали.

Славная компания Маска Space Первый мой предсказанный шорт отработал -34% от 190 до 124 Будем еще оптимистичнее — следующий шорт, когда созреет и поедет, остановится на 85$ — там и ляжем во флет.

Доходности США по 10 летним облигациям — 4,7%, еще чуть-чуть и начнем вползать в зону рецессии. Долговые рынки Европы и Японии выглядят не лучше. В чем уникальность ситуации — это дорогущее сырье на фоне агонии надувании пузырей на всех западных рынках. Как ни странно, но если бы запад хотел победить в войне, последнее что ему надо было делать — так это надувать пузыри, тем самым поддерживая залоги и высокие цены на сырье.

Моделирование, когда нужно будет вкладывать деньги в рублевый долг и это будет обоснованно — это расчетная зона 140-170р От подобных амплитуд сейчас будут страдать держатели долга иного фикс дохода в рублях. Я не отношусь к данному графику, как к цели досидеть в валютной позиции замещаек до финала — нет. Момент перекладки будет явно раньше, после того, как индекс акций обновит все лои 2022г Но если мы говорим о фикс доходностях в виде депозитов, фондов ликвидности, ОФЗ, то ближайшие полтора года — это плохая стратегия. Она будет хорошая только после обвала рубля.

Никому же был не нужен бакс, когда стоил 71р, почему вдруг сейчас всем нужен, когда он 85р? Работает эффект упущенной выгоды.

Ослабление рубля в Августе Я не раз обращал внимание, что август — статистически слабый месяц для рубля. Обычная статистическая волатильность +2%, в слабые года 4-5% Рубль сейчас выработал амплитуду ослабления. А если посмотреть на года выборов в Думу, то можно рассчитывать на спокойное завершение августа, хоть и пытаются раскачать слабонервных психологическими когнитивными атаками.

Индекс голубых фишек. Теоретически, если потенциально падать, то сюда. На вентилятор пятницы накидываю.

Да, это panic sale, но в непривычном формате. Обычно так раскатывают неопытных трейдеров на 5 минутках, ну максимум на часовиках. Формат из серии: долгий слив, который прибивает депозит на -30%, большой отскок и вот-вот уже скоро БУ ты не фиксируешь и тебя едут убивать. Вот сейчас аналогичный эксперимент ставят с крупняка и на управляющих. Классический психологический паттерн и ошибки будут одинаковые. Отсюда и лимитки во всех стаканах по 100млн с желанием зафиксировать уже убыток по году и уйти в фикс доходность.

Интрига, первый диапазон готов в Мхе, поедут ли дальше убивать? 🔥 Да 👍🏻 Нет

Не выдерживают нервы. Прям в стакан скидывают лимитки то лукойл, то новатэк, и так всех по кругу

Ну что будет остановка или убивать будут всех "управляющих" с плечами в акциях

В II квартале 2026 года инвесторы внесли на индивидуальные инвестиционные счета (ИИС) 73 млрд рублей, что на 13% больше, чем за I квартал, и вдвое больше, чем за аналогичный период прошлого года. 100% заработают 👍🏻 Везде дадут брынзу понюхать качественных инвестиций и в акциях и в ОФЗ. Жизнь такая, а потом будут искать каналы, где все расскажут, почему так произошло.

Смотрю в стаканы наших акций и понимаю всю трагедию ситуации. Кто-то искренне хочет выйти с заявками по 100млн рублей В итоге никто не покупает их заявки и они от безнадеги уже частично в рынок ставят лимитки дисконтируя по -0,5%

Покажи, где дядя трогал? Сейчас в России собираются создать единый реестр людей, осужденных за сексуальные преступления против детей. Сервис с рабочим названием «Насильник-Педофил» планируют запустить в 2027 году. В него собираются включать данные об осужденных и использовать систему для идентификации преступников и потерпевших. На фоне этой новости я хочу донести важную мысль до каждого родителя. Педофилия — это устойчивый сексуальный интерес к допубертатным детям. Да, спать в одной кровати как взрослый дядя Майкл Джексон с ЧУЖИМИ ДЕТЬМИ тоже относится к действиям сексуального характера, как бы вы не любили его музыку. Во всех случаях насилие связано с тем, что взрослый переступает границы ребенка и использует неравенство возраста, власти, доверия или зависимости. Большинство случаев сексуального насилия над детьми совершается не незнакомцами, а людьми, которых ребенок уже знает. Это называется ГРУМИНГ. Так вот, уважаемые родители: Поговорите со своим ребенком и расскажите ему о границах его тела — никто не имеет права к нему прикасаться или просить показать ту или иную его часть, даже если дяденька представился доктором. Насилие держится на доверии и молчании. Если тренер или преподаватель музыки говорит ребенку «только ты никому не рассказывай, это будет нашим секретом» — первое, что должен сделать ребенок, это рассказать маме. Скажите ему об этом. И да, педофильный интерес очень устойчив. Нет шансов осужденному вернуться в общество.

Анархия на валютном рынке. Перспектива акций РФ https://youtube.com/live/YXV-lnx70XI Лайк и жду вас в эфире 🤝

⛔️ Экстренное включение В 14:15 встречаемся в прямом эфире Пора разобраться с тем, что вообще происходит?! Вопросы — оставлять тут

2026г - самый сложный для инвесторов 2027г - будет самый сложный для любителей фикс доходностей Инвесторы уже потеряли большую долю капитала и времени за последние несколько лет. В следующем году с лихвой начнут терять все, кто заработал на депозитах, ОФЗ в фондах ликвидности.

А тем временем закрываю фьючерсный счет по СИ В 2026г он полностью себя оправдал представляя так много моментов халявы. Зафиксированный профит: 1. Мартовский фьючерс +7 рублей 2. В Июньском не работал сразу в сентябрь и декабрь набирал укрепление рубля. 3. Сентябрь цельным куском +4,5 рубля и много интрадей сделок рубля на 3. 4. Декабрь сейчас зафиксировал +3.1 рубля. Правильные спекулятивные действия позволили хорошо усилить и так правильную основную позицию в замещайках. Дальше доезжаем уже на замещайках без плечей, цель, как многократно говорил — получить много рублей и купить много дешевых акций. Удачи в торгах 🤝 #закрытоесообществобендак