DataHawks public

🔥НОВЫЙ НАБОР НА КУРСЫ ПО ТОРГОВЛЕ ОПЦИОНАМИ Всем привет👋 За время работы с опционами я понял, что у людей, которые приходят учиться, очень разный уровень подготовки. Кому-то нужно разобраться в основах, научиться понимать рынок опционов, выбирать простые стратегии и безопасно открыть свои первые позиции. А кто-то уже знаком с опционами и хочет двигаться дальше: использовать сложные конструкции, работать с риском, хеджировать позиции и главное - научиться управлять уже открытыми стратегиями. Поэтому теперь обучение разделено на два уровня: I. БАЗОВЫЙ КУРС - Опционы с нуля Для тех, кто хочет системно разобраться в опционах и научиться применять их в своей торговле. II. КУРС PRO - Продвинутая торговля опционами Для тех, кто уже знаком с опционами и хочет перейти к более сложным стратегиям, управлению позициями и работе с риском. ❗Также можно пройти оба курса пакетом - от основ до продвинутого уровня. 📆Ближайшие потоки: ——————— I. Базовый курс - старт 17 сентября II. Курс PRO - старт 22 октября ——————— 👉Если вы давно хотели разобраться с опционами или систематизировать уже имеющиеся знания - можете ознакомиться с программой каждого курса, форматом обучения и условиями участия на сайте.⬇️ ➡️Подробнее о курсах по торговле опционами

⚡️Еженедельный обзор Надежды на дипломатическое решение конфликта вокруг Ирана и ситуации в Ормузском проливе способствовали снижению нефтяных цен в начале недели и поддержали рынок акции, а слабый отчет данных по рынку труда позволил индексу S&P-500 удержаться на своих исторических максимумах. Согласно отчету по занятости, экономика США потеряла 23 тыс. рабочих мест в июле вместо ожидаемого роста примерно на 80 тыс. Кроме того, данные за май и июнь были пересмотрены вниз на 103 тыс. рабочих мест. Рынок быстро переоценил ожидания по ставке ФРС: вероятность повышения ставки в сентябре снизилась примерно до 40% с 63% неделей ранее. С началом новой недели рынки будут искать ответ на вопрос: слабый рынок труда США действительно открывает дорогу к снижению ставок ФРС или инфляция снова заставит рынок нервничать? 🗓Главные события недели 12 августа (среда) - Индекс потребительских цен (CPI) После неожиданно слабого отчёта по занятости рынок особенно внимательно будет смотреть на CPI: сочетание слабого рынка труда и умеренной инфляции усилит ожидания снижения ставки ФРС. Особенно важен Core CPI, поскольку именно он лучше показывает устойчивость инфляционного давления. 13 августа (четверг) – Индекс цен производителей (PPI) Производственная инфляция США может стать вторым важным тестом для рынка. PPI важен не только сам по себе: рост цен производителей способен указывать на будущее давление на потребительскую инфляцию. После CPI именно PPI может определить, сохранится ли позитивная реакция рынка на слабый payrolls. 🟠Крипторынок Для рынка крипты в последнее время было достаточно позитивных драйверов как со стороны макростатистики, так и со стороны динамики фондового рынка, однако – «не выходит каменный цветок». Причина остается прежней – отсутствие ликвидности после событий 10 октября 2025 года. Даже приток со стороны институционалов за прошлую неделю (BTC – $853 млн.) не позволил BTC выйти из диапазона. Сенат США приступает к первым процедурным голосованиям по Clarity Act. Его рассмотрение было официально запущено рано утром в субботу после марафонского ночного голосования. При этом законопроект уже пропустил окно для голосования до летних каникул Сената, что значительно снижает шансы на его принятие в сентябре. Тем не менее, нынешнее продвижение стало важным сигналом: без него Clarity Act, вероятно, считался бы фактически мёртвым до конца 2026 года. 👉На мой взгляд дальнейший рост главной криптовалюты остается под большим вопросом, скорее всего мы застряли в широком диапазоне 58000-68000. НО это крипта, которая в самый неожиданный момент может удивить (под удивить, я все еще понимаю рост😊). Сейчас волатильность опционов крайне низкая (хотя это все относительно), что открывает хорошие возможности к отыгрыванию выхода из диапазона через покупку дешевых опционов. #weekly_review

📊Сделка по BTC Решил откупить проданные 68 коллы, а уже после заседания посмотреть, что делать дальше. Сделки 1. Покупка 0,3 BTC (закрытие позиции) Call 68 000, exp. 31.07.26, цена $25 #btc_deals

⚡️Ключевые события недели Предстоящая неделя станет одной из самых насыщенных этого лета. В центре внимания инвесторов окажутся сразу четыре темы: заседание ФРС, макростатистика США, сезон отчетности Big Tech и геополитика. 29 июля (среда) - Заседание ФРС Главное событие недели. На текущий момент фьючерсы на ставку ФРС оценивают вероятность сохранения ставки примерно в 66%, а повышения - в 34%. Независимо от самого решения, ключевую роль сыграет переоценка рыночных ожиданий. После объявления результата инвесторы будут корректировать вероятность дальнейших действий ФРС, что способно вызвать повышенную волатильность во всех классах активов. Чем сильнее фактическое решение и риторика ФРС будут отличаться от текущих ожиданий рынка, тем более масштабной может оказаться реакция. После оглашения решения по процентной ставке внимание рынка будет приковано к пресс-конференции Кевина Уорша. Инвесторов интересует: 🟢изменился ли взгляд ФРС на инфляцию; 🟢появились ли сигналы по дальнейшей траектории ставок; 🟢будут ли намеки на изменение программы QT. 30 июля (четверг) - ВВП США и PCE Сразу после заседания ФРС выйдет важнейшая макростатистика: GDP (ВВП США за II квартал) - покажет, сохраняет ли экономика устойчивые темпы роста. Core PCE - любимый инфляционный показатель ФРС. Именно он во многом определяет дальнейшие ожидания по ставке. Но этот показатель хорошо считается по уже вышедшим данным CPI и PPI, так что реакция может быть не такой яркой. Initial Jobless Claims - еженедельные заявки на пособие по безработице. Сезон отчетности Big Tech На этой неделе отчитаются крупнейшие технологические компании, которые могут задать направление всему индексу S&P 500. 29 июля (среда, после закрытия рынка США): 🔴Microsoft (MSFT) 🔴Meta Platforms (META) 30 июля (четверг, после закрытия рынка США): 🔴Apple (AAPL) 🔴Amazon (AMZN) Главная тема отчетов - окупаются ли многомиллиардные инвестиции в искусственный интеллект и сохраняются ли высокие темпы роста облачного бизнеса. Геополитика Ситуация вокруг Ирана остается одним из ключевых факторов неопределенности. Любые новости, связанные с безопасностью поставок нефти через Ормузский пролив, способны быстро изменить инфляционные ожидания и, как следствие, ожидания по политике ФРС. 📊Сделка по BTC В текущих условиях я предпочитаю убрать риски в случае падения BTC и сохранить направленную позицию в случае его роста. Сделки Убираю риск от падения 1. Продажа 0,3 BTC (закрытие позиции) Call 64 000, exp. 31.07.26, цена $1665 2. Покупка 0,3 BTC (открытие новой позиции) Call 65 000, exp. 31.07.26, цена $1045 Теперь в случае падения BTC максимальный риск составляет около $30 #weekly_review #btc_deals

⚡️Еженедельный обзор На этой неделе рынок остается без крупных макроэкономических релизов, кроме этого, сейчас начинается так называемый Blackout Period (период тишины), когда члены FOMC больше не дают публичных комментариев по денежно-кредитной политике перед заседанием ФРС (29 июля), поэтому основное внимание инвесторов будет сосредоточено на: 🇺🇸🇮🇷Геополитика Главным фактором для мировых рынков по-прежнему остается ситуация вокруг Ирана. После публикации слабой инфляции в США рынок начал закладывать более мягкую траекторию политики ФРС. Однако любая новая эскалация на Ближнем Востоке способна быстро изменить эти ожидания. 📊Старт сезона корпоративной отчетности На этой неделе внимание постепенно переключается на финансовые результаты крупнейших компаний. 22 июля (среда, после закрытия рынка) GOOGL – главный отчет недели. Рынок будет оценивать: 🔴рост рекламного бизнеса; 🔴развитие Gemini; 🔴капитальные расходы на AI. TSLA – внимание на: 🔴продажи автомобилей; 🔴Robotaxi; 🔴прогнозы по AI и робототехнике. 23 июля (четверг, после закрытия рынка) INTC – важный отчет для всего полупроводникового сектора. Инвесторы будут искать признаки восстановления спроса на чипы и комментарии по конкуренции в AI. 👉Корпоративные прогнозы могут задать настроение рынку перед заседанием ФРС. 📊Опционная сделка по BTC В данный момент риск ниже 64000 составляет $210. Какие могут быть варианты управления? 🟢 Если текущий риск для торгового счета приемлем, то можно не суетиться и оставить позицию вплоть до заседания ФРС. А при сильном временном распаде закрыть проданные 68 или 67 страйки перед самим заседанием ФРС. 🟢  Если хочется сократить риск, то как вариант можно рассмотреть частичное, поэтапное закрытие купленных опционов колл со страйком 64К. Например, если всю позицию (0,3 BTC) закрыть по средней цене $700, то это полностью уберет риск вплоть до 67 страйка, где пока еще висят продажи. 👉Я планирую сокращать объем купленных коллов, но не убирать риск полностью, чтобы перед заседанием ФРС все еще иметь направленную позицию. Пока же все остается без изменений. #weekly_review #btc_deals

📊 Управляю позицией по BTC После выхода шикарной статистики по инфляции в США, а также нейтрального выступления К.Уорша в Конгрессе, главная криптовалюта сумела подняться выше 64000 и готовит плацдарм для дальнейшего роста. 17 июля (пятница) внимание крипторынка будет приковано к обсуждению CLARITY Act в Палате представителей. Это не окончательное голосование, но важный этап перед вынесением законопроекта на рассмотрение полного Сената. Если законопроект продолжит успешно проходить процедуру, это приблизит рынок к появлению полноценной нормативной базы для цифровых активов в США. Главная интрига — удастся ли сторонникам закона заручиться поддержкой достаточного числа демократов перед решающим голосованием в Сенате. Я по-прежнему ожидаю продолжение роста ❗️НО, учитывая, то как мы на хороших новостях не смогли сходу преодолеть 65К, говорит в пользу того, что если мы и пойдем вверх, то зону 67-68К сходу взять будет сложно. Что там со сделкой? Сейчас по нашей сделке на BTC имеем временную прибыль +$120 👉А что, если я ошибаюсь и никакого роста не будет? Учитывая временной распад, яма, в которую будет скатываться цена, будет уже глубокой и с каждым днем проваливаться все сильнее. Чтобы не гадать, лучше заранее побеспокоится о снижении рисков, в случае обратного возврата цены BTC ниже 64000. Сделки 1. Главной позицией, которая дает повышенный риск – это купленные 0,3 BTC опционов Call со страйком 63К, они же сейчас и дают основную прибыль. Поэтому роллирую их на один страйк вверх, таким же объемом – это сократить риск при падении (но все еще останется большим) 🟢Продажа 0,3 BTC (закрытие позиции) Call 63 000, exp. 31.07.26, цена $2690 🟢Покупка 0,3 BTC (открытие новой позиции) Call 64 000, exp. 31.07.26, цена $2050 2. Считаю, что зона 67-68К может выступить сильным сопротивлением, в случае если рост продолжится, поэтому в этой зоне буду формировать максимальную прибыль через дополнительную продажу Call со страйком 67К, а чтобы правый край оставался прикрытым – куплю дальние страйки Call 🟢Продажа 0,3 BTC (открытие новой позиции) Call 67 000, exp. 31.07.26, цена $665 🟢Покупка 0,4 BTC (открытие новой позиции) Call 72 000, exp. 31.07.26, цена $110 3. Учитывая, что при падении я уже снизил риски, нет необходимости держать купленные путы со страйком 62К. 🟢Продажа 0,06 BTC (закрытие позиции) Put 62 000, exp. 31.07.26, цена $845 👉Риск при падении сейчас составляет около $210, но с ним можно работать и сокращать! Максимальная прибыль в зоне 67-68К может составить около $700, по мере приближения даты экспирации временная стоимость будет стремиться к этому значению прибыли. ❗️PS Пока оформлял пост цена сильно изменилась (вначале я делаю сделки, а потом уже оформляю пост), поэтому еще раз - это не торговые сигналы! #btc_deals

Отличная статистика, надеюсь Уорш ничего не испортит)

📊 Инфляция в США и выступление К.Уорша - главные триггеры сегодняшнего дня На фоне новой эскалации вокруг Ормузского пролива многие считают сегодняшний отчет по инфляции уже "устаревшим", поскольку новый рост цен на нефть за последние пару дней еще не успел отразиться в статистике. Однако я бы не списывал отчет со счетов. Наибольшее внимание сегодня стоит уделить Core CPI - базовой инфляции без учета продуктов питания и энергоносителей. Именно этот показатель лучше отражает внутреннее инфляционное давление в экономике США и именно на него чаще ориентируется ФРС при принятии решений. 👉По сути сегодняшний отчет – это не столько ответ на вопрос "какая инфляция сейчас?", сколько ответ на вопрос: "В каком состоянии находилась экономика США до возможного нового нефтяного шока?" Особое значение будут иметь месячные показатели (m/m). Если Core CPI окажется ниже прогнозов, рынок может сделать вывод, что базовая инфляция продолжает замедляться, несмотря на новые геополитические риски. Это способно снизить ожидания относительно повышения учетной ставки ФРС и позитивно сказаться на рисковых активах. Но реакция рынка будет не долгой, поскольку... 🗣Выступление Кевина Уорша в Конгрессе ❗️Через несколько часов после публикации CPI глава ФРС представит полугодовой отчет по денежно-кредитной политике и ответит на вопросы законодателей. Рынок будет искать ответы на три вопроса: 🟢изменит ли сегодняшняя инфляция позицию ФРС; 🟢считает ли Уорш рост цен на нефть временным фактором или новым инфляционным риском; 🟢изменится ли риторика по ставке и ликвидности (QT).

📉Ждем снижения инфляции 👉Индексы деловой активности в производственной сфере и секторе услуг от ISM – это опросы руководителей и менеджеров по закупкам и считаются опережающими показателями состояния экономики. Они отражают не то, что уже произошло в экономике, а то, что происходит прямо сейчас и, главное, что компании ожидают в ближайшие месяцы. В условиях главного фокуса ФРС на инфляции, показательным будет отслеживать именно ценовую составляющую этих индексов. Последние данные, которые публиковались на прошлой неделе и вчера, указывают на вероятное снижение инфляционного давления, что может позитивно отразиться на котировках рисковых активов. Напомню, что данные по инфляции будут публиковаться на следующей недели (14 и 15 июля) именно эти данные будут ключевыми перед решением ФРС по ставке 29 июля. 📊Сделка с BTC - добавляю продажу коллов Вчера BTC попытался закрепиться выше 64000, но без успешно. Необходимы дополнительные драйверы, которыми могут стать данные по инфляции. К моменту выхода статистики по инфляции временной распад опционов ускорится, поэтому, чтобы его замедлить продаю 66000 Сall, exp. 17.07, объем 0,1 BTC, цена $450. Продажа такого страйка, небольшим объемом сохранит восходящий наклон временной стоимости всей позиции. В случае роста этот опцион можно пророллировать на 31.07. ❗️Важно! Это не торговый сигнал и не руководство к действию. Все сделки в рамках опционного криптопортфеля служат исключительно в образовательных целях. #btc_deals

Как словить разворот рынка с помощью опционов В новом видео, которое вышло на моем 📱YouTube канале, разбираю такие вопросы: 🔴Сложности при ловле разворота рынка 🔴Если сейчас дно? Как его отыграть с помощью базового актива? 🔴Как отыграть разворот рынка с помощью опционов? На примере новой сделки по BTC 🔴Сравнение применения базового актива и опционов Поддержите видео лайком👍 📱 Смотреть видео Приятного просмотра!

📊Новая сделка на BTC Даже самые страшные новости вокруг возможной продажи Strategy своих биткоинов не позволили цене закрепиться ниже 60К. 🔹Снятие геополитических рисков (нефть <70) 🔹Возвращение притоков в ETF-BTC 🔹Возможное принятие CLARITY Act 🔹Сильная перепроданность BTC. Создают хорошие предпосылки для локальной коррекции. Буду ловить «падающий нож»🤪 Сделки 1. Покупка 0,3 BTC Call 63 000, exp. 31.07.26, цена $2375 2. Продажа 0,3 BTC Call 68 000, exp. 31.07.26, цена $620 3. Покупка 0,06 BTC Put 62 000, exp. 31.07.26, цена $2190 PS. Видео по этой сделке уже монтирую! #btc_deals

⚡️Еженедельный обзор После своей первой пресс-конференции К.Уорш дал понять, что борьба с инфляцией остается главным приоритетом. Последние данные по CPI продемонстрировали рост на 4,2% г/г. После стабилизации ситуации в Персидском заливе и коррекции цен на нефть, следует ожидать, что инфляционное давление замедлится. В этой связи, решение по процентной ставке во многом будет зависеть от данных по рынку труда – как главного показателя роста экономики США. 🗓Главная статистика недели 🔴30 июня (вторник) JOLTS Job Openings (число открытых вакансий) – начиная с 2022 года траектория данного показателя нисходящая, однако последние данные за апрель продемонстрировали рост с 6,88 млн. до 7,62 млн. 🔴1 июля (среда) ADP Non-Farm Employment Change (изменение числа занятых вне с/х от агентства ADP) – выходит раньше официальной статистики по рынку труда США. Внимание на динамику показателя, последние три месяца она совпадает с официальной статистикой NFP. ❗️Fed Chairman Warsh Speaks – выступление К.Уорша. В речи Уорша, инвесторы будут искать подтверждение действительно ли ФРС становится менее предсказуемой. ISM Manufacturing PMI (деловая активность в производственном секторе) – внимание на составляющую индекса цен. Именно по этому сектору больше всего бьет нефть. 🔴2 июля (четверг) ❗️В связи с празднованием Дня независимости США, данные по рынку труда будут опубликованы в четверг Non-Farm Employment Change (количество созданных рабочих мест вне с/х, NFP), сравнение также может быть с уже вышедшими данными от ADP и не забываем о пересмотре этого показателя за последние два месяца. Unemployment Rate (уровень безработицы) – главный индикатор ФРС по рынку труда. Average Hourly Earnings (среднечасовая оплата труда) – косвенный фактор инфляции Unemployment Claims (количество заявок на пособие по безработице) – учитывая, что в этот день публикуется статистика по NFP, сами заявки будут иметь меньшее значение. 👉Именно эти показатели могут повлиять на дальнейшие ожидания по ставке ФРС. Последняя коррекция на фондовых площадках, была связана именно с переоценкой траектории процентной ставки до конца года. Сейчас рынки закладывают минимум одно повышение до конца 2026 года. Для того, чтоб на рынок вернулись разговоры о возможном снижение процентной ставки необходимы два условия: 1. Снижение инфляционного давления и 2. Замедление темпов роста экономики. Причем именно в такой последовательности. Просто замедление рынка труда при высокой инфляции ни к чему хорошему не приведет. 🤑Крипторынок Крипта по-прежнему страдает от: 🔹нехватки ликвидности 🔹фактора Сейлора и Strategy – (главный вопрос будет ли он продавать BTC или нет). 🔹 ухода институционалов из ETF – (за последнюю неделю с ETF-BTC было выведено $1,78 млрд). Глотком воздуха для крипторынка может стать принятие CLARITY Act. 👉CLARITY Act сейчас находится на самом сложном этапе. Закон уже прошел профильный комитет Сената, однако впереди - ключевое голосование полного Сената, где потребуется поддержка части демократов и преодоление процедурного порога в 60 голосов. Главный риск - не содержание законопроекта, а время: если Конгресс не успеет рассмотреть его до летнего перерыва, вероятность переноса на более поздний срок существенно возрастет. Для крипторынка принятие CLARITY может стать следующим крупным институциональным драйвером после запуска спотовых Bitcoin ETF, поскольку речь идет уже не о доступе к BTC, а о создании полноценной правовой инфраструктуры для цифровых активов. #weekly_review

📊Отработка хеджа на ETH Сегодня проэкспирировался хедж по ETH. Напомню, сформирован он был таким образом: 1. Покупка 1 PUT 1900 2. Продажа 1 PUT 1400 3. Продажа 1 CALL 3200 После экспирации прибыль по хеджу составила $226 Новый хедж буду строить на опционах с экспирацией в декабре (на март пока широкие спреды), это позволит сделать его более дешевле и шире, чем если бы брал сентябрьскую серию. Сделки 1. Покупка 1 PUT 1600, exp. 25.12.26, цена $279 2. Продажа 1 PUT 1200, exp. 25.12.26, цена $101 3. Продажа 1 CALL 2600, exp. 25.12.26, цена $44 👉В диапазоне 1200-1600 стоимость хеджа составит $87. Ниже 1200 – пойдет переоценка купленного 1 ETH, ну и в случае роста прибыль будет ограничена 2600 страйком. #eth_deals

🔥"Неожиданные прогнозы ФРС" Ставку сохранили на прежнем уровне. При этом пересмотрели прогнозы по инфляции и самой процентной ставки в сторону роста. Если посмотреть на цифры, то все логично и было известно задолго до этих прогнозов. Потребительская инфляция выросла до 4,2% - мы это видели на прошлой неделе. Что касается самой ставки, то фьючерсы на нее уже как месяц указывали на ожидания рынка по ее повышению на 0,25% до конца года, а тут члены ФРС прогнозируют ее неизменной (3,8%). Так что если смотреть сухие цифры, то я тут вижу позитив. Ждем первую пресс-конференцию К.Уорша. UPD. Итоги пресс-конференции: Как по мне, самое большое разочарование, что он не дал сигналов о смягчении QT. И еще интересный момент, в своей речи он практически не использовал тему снижения нефтяных рисков после договоренностей с Ираном как аргумент в пользу более мягкой политики - это либо желание показаться независимым либо знает, что соглашение не подпишут) #macro

🔥Заседание ФРС уже завтра Помимо того, что на этом заседании будут опубликованы прогнозы членов ФРС по ключевым показателям состояния экономики США (безработица, инфляция, ВВП, ставка), это будет еще и первое заседание с новым председателем К.Уоршем. Если еще в мае в фокусе рынка была инфляция выше 4%, риски новых повышений ставки, конфликт вокруг Ирана, а также нефть выше $100, то сейчас картина стала заметно мягче. Подарок Уоршу от Трампа По состоянию на эту неделю США и Иран достигли рамочного соглашения по ядерной программе и санкциям, однако окончательный юридически оформленный документ еще не подписан. Переговоры продолжаются, поэтому риски полностью не исчезли, ❗️НО риск перекрытия Ормузского пролива резко снизился. Соответственно: ⏺нефть откатилась от максимумов (WTI <$78) ⏺снизилось давление на инфляционные ожидания ⏺уменьшился риск нового инфляционного шока. 👉Если бы нефть оставалась выше $100–110 Уоршу было бы крайне сложно говорить о смягчении политики. Сейчас пространство для более мягкой риторики существенно расширилось.   Каким может быть тон Уорша? Да, соглашение с Ираном все еще находится на «тонком льду», поэтому я ожидаю от нового председателя ФРС сбалансированной риторики, но с «мягким» уклоном, что-то типа такого: Инфляция остаётся выше цели, но риски её дальнейшего ускорения снизились. ФРС внимательно следит за данными и готова действовать при необходимости. Именно такую формулировку рынок воспримет как умеренно позитивную. ‼️И еще одна важная тема, которую нужно отследить – QT (сокращение баланса ФРС). До назначения председателем Кевин Уорш неоднократно указывал, что ставка и баланс ФРС должны выполнять разные функции. Ставка должна использоваться для борьбы с инфляцией, а баланс ФРС — для управления ликвидностью и стабильностью финансовой системы. Поэтому рынок допускает, что первым шагом новой команды может стать не снижение ставки, а замедление или остановка QT. Снизить ставку в текущих условиях крайне сложно, а вот объяснить остановку QT намного проще. Такой сценарий позволил бы поддержать ликвидность и финансовые рынки без формального смягчения денежно-кредитной политики. Любые намёки на более мягкий подход к ликвидности могут оказать влияние на технологический сектор и Bitcoin.

🪙 Нас ждет двухмесячный боковик? Интересную закономерность можно сейчас увидеть на IV опционов и динамике BTC, когда волатильность месячных опционов (1М) становится выше волатильности среднесрочных опционов (3-6М). В последнее время это происходит в периоды паники при снижении котировок BTC и установлению новых локальных минимумов. ❗️Разворот IV-1М обратно под 3-6М обычно приводил к боковому движению в пределах 18-22% (если брать от локального минимума) и длился такой коридор в пределах двух месяцев.

⚡️Еженедельный обзор Прошлая неделя оказалась одной из самых важных за последние месяцы. Рынок одновременно получил сильные данные по рынку труда, признаки сохраняющейся инфляции и пересмотр траектории процентной ставки ФРС. Главным событием стал отчет по занятости (NFP) ⏺Создано 172 тыс. новых рабочих мест. При этом данные за предыдущие два месяца (март-апрель) были пересмотрены в сторону повышения на 93 тыс. ⏺Уровень безработицы сохранился вблизи 4,3%. 👉Экономика США продолжает демонстрировать устойчивость. ISM Services PMI – индекс деловой активности в секторе услуг в мае составил 54,5 против 53,6 в апреле. 👉Ценовая составляющая индекса услуг, которая имеет наибольшее влияние на потребительскую инфляцию и является опережающим индикатором, также выросла с 70,7 до 71,3 и достигла максимальных значений за последние 4 года. После выхода такой статистики рынок начал пересматривать ожидания по ставке ФРС. Теперь вопрос о снижении ставки не стоит в принципе. Участники рынка теперь закладывают два повышения, в конце 2026 года и в первой половине 2027 года. 📉Коррекция перегретого рынка акций не заставила себя ждать (фиксация прибыли в лидерах AI-сектора). Аналитики пока рассматривают происходящее скорее как коррекцию перегретого роста, а не начало полноценного медвежьего рынка. Главная криптовалюта BTC обновила свои двухлетние минимумы на уровне 59130. Тут вопрос о возобновлении восходящего тренда не стоит. Пока рынки гадают установил ли биткоин дно или нас ждет второе в подарок. В качестве ориентира рассматривается поддержка на уровне 50-52К. Геополитика и нефть Ситуация вокруг Ирана продолжает оставаться главным геополитическим фактором. Любые новости, связанные с Ормузским проливом и поставками нефти, напрямую влияют на инфляционные ожидания и решения ФРС. Для рынков это сейчас один из ключевых источников неопределенности. 🗓Ключевые события текущей недели 10 июня (среда) - CPI (инфляция потребителей) - Главное событие недели. 11 июня (четверг) – PPI (инфляция производителей) Это последний крупный инфляционный отчет перед июньским заседанием ФРС под председательством Кевина Уорша, которое состоится 17 июня. Судя по последним комментариям Трампа, он уже не просит о снижении ставки, а говорит о том, что повышать ставку нет необходимости. 👉Согласно ожиданиям аналитиков, потребительская инфляция может ускориться с 3,8% до 4,2% г/г. Прогноз высокий, поэтому малейшее отклонение фактического показателя от прогнозного вниз может возобновить покупки рисковых активов. #weekly_review

Хеджирование начинается ДО падения рынка В новом видео, которое вышло на моем 📱YouTube канале, говорим о хеджировании с помощью опционов. 🔴Психологические барьеры хеджирования 🔴Реальные примеры хеджирования опционами на ETH Поддержите видео лайком👍 📱 Смотреть видео Приятного просмотра!

Психология в опционах: почему мы сами создаём убытки В новом видео, которое вышло на моем 📱YouTube канале, разбираю психологические ловушки, которые появляются именно при торговле опционами. 🔴Иллюзия контролируемого риска 🔴Эйфория от прибыли и недооценка временного распада 🔴Ловушка временного распада при продаже опционов 🔴Попытка спасти позицию любой ценой 🔴Самый эффективный способ работы со своими эмоциями Поддержите видео лайком👍 📱 Смотреть видео Приятного просмотра!

⚡️Еженедельный обзор Текущая неделя ожидается скудной в плане макростатистики. Рынки скорее всего будут отыгрывать события прошлой недели, а также любой новостной фон по Ирану. Итоги поездки Трампа в Китай 14–15 мая состоялась поездка Дональда Трампа в Китай. Несмотря на громкие ожидания рынков, реальных прорывных соглашений достигнуто не было. Из позитива можно назвать сам факт переговоров как снижение риска дальнейшей эскалации между США и Китаем. Но поездка оказалась скорее дипломатической стабилизацией, чем реальным изменением политики. 👉По сути, рынок получил снижение напряженности, но НЕ получил полноценного торгового разворота. Макростатистика: Высокие цены на нефть продолжают разгонять инфляционный маховик: ⏺CPI – 3,8% г/г (максимум с 2023 года) – главный вклад: энергетика, страхование, аренда, сектор услуг. ⏺PPI – 1,4% м/м (максимальный месячный рост с 2022 года) – рост цен производителей в последствии переложится на потребительскую инфляцию. 👉После выхода такой статистики рынки уже стали закладывать УЖЕСТОЧЕНИЕ ДКП ФРС, и ожидают первое повышение ставок в начале 2027 года – это крайний негатив, при условии, что текущая тенденция по инфляции сохранится. В таких условиях поддержать рынки снижением учетной ставки не получится, даже при новом председателе ФРС К.Уорше, но что он реально может сделать: 1. Изменение риторики (вербальная интервенция): говорить мягче, сильнее акцентировать риски замедления экономики, сигнализировать о готовности поддержать экономику. 2. Замедление QT (вымывание ликвидности с рынков) – замедлить сокращение баланса, уменьшить отток ликвидности из системы, позже полностью остановить QT 3. Поддержка через денежный рынок (накачка ликвидностью) с помощью операций РЕПО, программы экстренной ликвидности, регулирование резервов банков. 4. Допустить более высокую инфляцию – менее агрессивно с ней бороться, делать акцент на занятости и росте. 💰Голосование за CLARITY Act (крипта) 14 мая Банковский комитет Сената США проголосовал за CLARITY Act. Это первое крупное продвижение комплексного крипто-закона через Senate Banking Committee. Следующий этап – голосование полного Сената (май-июнь 2026), где потребуется преодоление порога 60 голосов, при этом многое будет зависеть от переговоров с демократами. После этого потребуется итоговое голосование обеих палат и подпись президента. Оптимистичные сроки окончательного принятия июнь-июль 2026 года. Почему CLARITY Act так важен? Да, сейчас институционалы могут покупать спотовые ETF и косвенно держать BTC, ETH, однако полноценной инфраструктуры для массового институционального участия всё ещё нет! До сих пор нет четкого ответа: что является security, что commodity, кто регулирует рынок (SEC или CFTC). Что изменит CLARITY Act ⏺Рынок получит юридическую определенность, понятные правила листинга и работы бирж. ⏺Откроет путь банкам к торговле цифровыми активами, строить инфраструктуру, запускать custody ⏺Расширит институциональное участие: токенизация активов; доступ фондов к децентрализованной финансовой инфраструктуре; легальное использование стейблкоинов; участие в staking и другое. 👉ETF дали институционалам доступ к цене BTC. CLARITY Act потенциально открывает доступ ко всей финансовой инфраструктуре нового цифрового рынка. #weekly_review