NataliaBaffetovna | Инвестиции

Делюсь списком каналов, которые сам регулярно читаю и действительно могу рекомендовать. Здесь проекты, которые считаю сильными и полезными – советую подписаться и закинуть себе в закреп. Sid // Инвестиции — самый яркий и нужный канал про финансы, фондовый рынок и инвест-трэш. Качественная аналитика приправлена юмором и личными историями от Сида (автора знаменитых "Слёз Пульса"). Лучше учиться на чужих многомиллионных ошибках, чем на своих. Присоединяйтесь! Простые Инвестиции - портфель >9 млн всего за 4 года на рынке. Публично инвестирует в акции РФ и говорит чётко и по делу про весь рынок. Ежедневно разбирает компании, делает подборки под конкретную цель и запрос. Абсолютно бесплатно. Подписывайтесь Cashflow - Ваш денежный поток: Запустите свой денежный поток! Следуйте нашим рекомендациям и начните зарабатывать на российских акциях. Простые объяснения, подробные разборы, качественная аналитика и реальные сделки ждут вас здесь. Присоединяйтесь и увеличивайте свой доход! Romanov Capital – один из немногих каналов, который наглядно показывает как зарабатывать на фондовом не только когда все растет, но и во время коррекции. На канале вас ждут полезные посты, сделки, подкасты, видеоразборы и многое другое Михаил Хазин - Сейчас важно сохранять рассудок, и читать тех, кто не поддаётся панике, если хотите спасти свои сбережения. Самый неудобный экономист, объясняет, что ждёт россиян в 2026 и о чем боятся писать СМИ и многие телеграм-каналы @khazinmikhail

Рынок опять пошел в коррекцию, мой дивидендный портфель тоже, портфель облигаций наоборот остается очень стабильным и приносит отличный постоянный доход, даже несмотря на длинную дюрацию. Коррекция на рынке — не повод опускать руки. Напротив, это возможность присмотреться к качественным компаниям и найти перспективные идеи для долгосрочных инвестиций по более привлекательным ценам. Главное — сохранять спокойствие, тщательно анализировать бизнес и не забывать о диверсификации. Рынок цикличен, а терпение часто вознаграждается.

Выйти из акций перед обвалом – можно списать на удачу. Переложиться из ОФЗ в золото ровно перед обвалом индекса RGBI – уже сложнее. Хеджирующий шорт Индекса Мосбиржи и спекулятивные сделки фьючерсах нефти и металлов – это уже система. Его зовут Илья, ему 23 года. За плечами – юридическое образование, сейчас магистратура экономического. Молодой, но с аналитическим мышлением, которому позавидуют люди с 20-летним стажем в рынке. На конференции Смартлаба он задавал такие вопросы представителям публичных компаний, что те буквально терялись. Для этого нужно быть очень глубоко погруженным в финансовую отчетность и операционную деятельность бизнеса. 🎯 Четыре точных прогноза, которые говорят сами за себя: 1. Он, без тени сомнений в глазах, в широком кругу инвесторов заявил, что дальше российские акции перейдут к падению. Что наш фондовый рынок ждёт встряска, за которой последует утомительный боковик. Это было 12 сентября 2025г., еще тогда все скептически отнеслись к его словам... Цитата: "Прошли огромные объёмы на продажу, а мирный трэк - дело долгое. Выхожу из акций, посмотрим, кто будет прав" 2. Следующий раз, когда он оказался ПРАВ - это когда продавал длинные ОФЗ. Он проанализировал данные по инфляции и сказал, что ключевую ставку будут снижать гораздо медленней, чем ждёт рынок. Через месяц облигации обвалились, а он... А что он - скромный молодой парень, даже не похвастался 🤷‍♂️ 3. Золото. В него из облигаций он и переложился. Со словами: "Это самый ценный актив в условиях геополитической неопределенности. Это знает каждый, но почему тогда его держат единицы?" 4. Нефть. С начала ближневосточного конфликта, он неоднократно заработал на росте нефти с помощью фьючерсов. Пока одни даже не знают, как этот инструмент работает - Илья активно извлекает прибыль из ситуации и делает это ПУБЛИЧНО. Даже сейчас, когда с ростом нефти все ждали роста российского рынка - у него же, наоборот, открыт хеджирующий шорт по индексу Мосбиржи - то есть явно не зря рекомендуется 😅 Илья ведёт канал «Коллегия Инвесторов» – без рекламы, без воды, только аналитика и сделки. Таких каналов на рынке – единицы. Подпишитесь, чтобы не потерять! 👉 https://t.me/+TnGefLnqKrY0ZDQ6

Будьте бдительны, мошенники вас добавляют в свой мошеннический чат, блокируют сообщения и вы думаете, что это мой канал. У меня в телеграм только 2 публичных канала @NataliBaff и @Nataliaforecast Все остальное мошенники, потом не пишите мне, что вы перевели каким-то ебанатам деньги и теперь не знаете что делать 🙏

Давайте посмотрим динамику результатов по каждой компании с начала года, а также там есть результаты индекса ОФЗ и Мосбиржи Из 104 компаний только результаты 17 компаний смогли обогнать безриск страны (индекс ОФЗ). Индекс Мосбиржи полной доходности принёс убыток 11,2% с начала года Индекс RGBI (ОФЗ) принес +4,9% Учтите, на графике динамика результатов с учетом дивидендов. Отдельные истории типа Хэндерсон, Магнита, НЛМК и тд за эти полгода не пострадали так сильно, чтобы падать на 30-40%. Динамика выглядит ужасно, но классные компании есть и я их покупаю✊

📊Перед вами ТОП-20 компаний по дивидендной доходности в ближайшие 12 мес Я держу половину этих компаний в дивпорфтеле Красным указаны компании, у которых очень большой риск очередного снижения/отмены дивидендов

📉 Спред между 10-летними и 2-летними ОФЗ резко стал положительным Посмотрите на график, этот график отражает разницу доходности между 10-летними и 2-летними ОФЗ. Красным указан период инверсии кривой доходности, когда короткие ОФЗ приносили больше доходности, чем длинные. Как видим, в период инверсии на российском рынке случалась шоковая ситуация, которая совпадает с крымскими событиями, СВО и мобилизацией. В этот период ЦБ активно поднимал ставку (это видно на графике по динамике доходности ОФЗ) и после окончания повышения ставки в период продолжения инверсной кривой, доходности по ОФЗ активно снижались, а это значит, что существенно росла стоимость длинных ОФЗ. Достаточно надежно можно сказать, что в ближайшее время вряд ли будут такие же привлекательные цены на длинные ОФЗ, как были например на ОФЗ 26238 по 485₽, но это не значит, что длинные ОФЗ стали непривлекательными, так как при дальнейшем снижении ставки за 1,5-2 года до 8-12%, длинные ОФЗ могут показать существенный рост, а также продолжат приносить купоны. ♥️ Я продолжаю держать длинные ОФЗ с долей 55% от общего портфеля.

Прогнозируемая дивидендная доходность компаний в ближайшие 12 мес Друзья, это мои прогнозные значения. Риски снижения и отмены дивидендов однозначно продолжатся в некоторых компаниях, и если вы не принимаете данные риски, их можно снизить, лишь диверсифицируя дивидендный портфель. Собрать дивидендный портфель — это сейчас отличная инвестиционная долгосрочная идея, так как дивидендная доходность в ближайшие 10 лет при текущих ценах может быть крайне привлекательна, но ЗАМЕТЬТЕ, ОГРОМНОЕ количество компаний отменяют дивиденды или снижают их в РАЗЫ. рост налогов, отмена льгот, повышение НДС, крепкий рубль, санкции, проблемы в строительном секторе и многое другое влияет на будущие выплаты.

📱МГКЛ вновь демонстрирует рекордную динамику: ожидаемая выручка Группы за январь–июль 2026 года может достичь 29,8 млрд рублей, увеличившись в 2,5 раза по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Компания уже несколько отчётных периодов подряд сохраняет высокие темпы роста и регулярно обновляет собственные операционные показатели. Рост выручки сопровождается улучшением других метрик. Количество розничных клиентов увеличилось на 11%, до 143,4 тыс. человек. При этом доля товаров, находящихся в портфеле более 90 дней, сократилась с 14% до 2,3%. Такая динамика указывает не только на расширение клиентской базы, но и на повышение эффективности управления товарным портфелем. Основной вклад в результат обеспечили все ключевые направления бизнеса: залоговые займы и комиссионная торговля, оптовые операции с драгоценными металлами и инвестиционная платформа. Параллельно МГКЛ расширяет товарную матрицу и линейку услуг в ресейле и ломбардном сегменте, поддерживая диверсификацию выручки. Текущие результаты важно рассматривать в контексте нового бизнес-плана, представленного на Дне инвестора. По итогам 2026 года МГКЛ рассчитывает получить 42,8 млрд рублей выручки. Следующим этапом развития должно стать включение банковской структуры в периметр Группы, что позволит расширить экосистему и усилить взаимодействие между существующими направлениями. Дополнительным корпоративным фактором выступает программа обратного выкупа ценных бумаг объёмом до 897 млн рублей. За первый месяц ООО «Команда МГКЛ» приобрело 10,34 млн акций на 22,5 млн рублей, а на 31 июля на балансе дочерней компании находился 51 млн акций МГКЛ, или около 4% голосующих акций. Байбэк может способствовать сокращению free-float и поддержке акционерной стоимости, тогда как сильная операционная динамика формирует основу для выполнения заявленных планов.

При снижении ставки на конец 2027 года до 10,5%, длинные ОФЗ принесут ЦЕЛЫХ 40-50% за 1,5 года. Как вообще разобраться с облигациями — просто прочтите мою книгу один раз. Печать закончилась, есть только электрон, кому надо, приобретайте через моего телеграм бота: https://t.me/NataliaSubscribe_bot

Давайте посмотрим, какая может быть траектория ставки ЦБ до конца этого года и в 2027 году, чтобы понять, что нам ждать от длинных ОФЗ ЦБ в опубликованном среднесрочном прогнозе указал среднюю ставку ЦБ на 2027 год 10,5-12,5% — это очень большой разброс ставки. Разброс средней ставки 2% дает нам средний разброс ставки на декабрь 2027 года около 3%, что предполагает неточность прогноза доходности длинных ОФЗ до 21%. Итак, средний сценарий по ставке ЦБ на 2027 год: при ставке 13,25% в начале года и средней 11,5% снижение возможно на всех восьми заседаниях — один раз на 0,25 п.п. и семь раз на 0,5 п.п. Итоговая ставка к концу 2027 года — 9,5%. Консервативный сценарий ЦБ на 2027 год: при ставке 13,25% в начале года и средней 12,5% возможна пауза в феврале, а затем семь снижений по 0,25 п.п. Ставка на конец 2027 года — 11,5%. Это самый консервативный сценарий траектории ставки ЦБ. Про позитивный при средней 10,5% даже пока упомянуть не буду. Я сейчас закладываю в прогноз траекторию между консервативным и средним сценарием, ставка ЦБ на конец 2027 года может быть около 10,5%, что предполагает доходность длинных ОФЗ 11-11,7%. Ниже опубликую ожидания при такой эффективной доходности на конец 2027 года.

Компании, которые не входят в индекс, кстати, отчетов еще по ним за полгода не было, обновлю таблицу после выхода отчетов

Текущие ожидания по компаниям индекса Мосбиржи Ожидаемая доходность индекса около 50% за 2 года, плюс компании индекса способны платить до 12,5% годовых дивидендами ежегодно. Данные постепенно обновляются по ходу публикаций отчетов за 1 полугодие